FINRA nakłada na bank UBS blisko $3 mln kary za nietrafione rekomendacje
Amerykański regulator FINRA nałożył na UBS Financial Services Inc. grzywnę oraz zobowiązał firmę do zwrócenia klientom łącznie blisko 3 mln USD. Dochodzenie wykazało, że od stycznia 2017 do grudnia 2018 r. UBS-FS nie zapewnił odpowiednich mechanizmów nadzoru, co skutkowało nietrafionymi rekomendacjami w zakresie krótkoterminowego handlu akcjami uprzywilejowanymi.
Kluczowe informacje
- FINRA nałożyła na UBS-FS grzywnę w wysokości 500 000 USD oraz zarządziła zwrot nienależnych korzyści i wypłatę odszkodowań na łączną kwotę ponad 2,98 mln USD.
- Stwierdzono brak skutecznego nadzoru nad krótkoterminowym handlem akcjami uprzywilejowanymi, co doprowadziło do strat po stronie inwestorów.
- Co najmniej 22 przedstawicieli UBS-FS dokonywało krótkoterminowych transakcji, generując prowizje i dodatkowe korzyści sprzedażowe kosztem klientów.
Nieprawidłowości w nadzorze i handel krótkoterminowy
Kontrola FINRA ujawniła, że system nadzoru UBS-FS pomijał krótkoterminowe transakcje trwające między 90 a 180 dni. Ponadto firma nie przeprowadzała rzetelnych analiz pojawiających się sygnałów ostrzegawczych i nie oceniała, czy rekomendowane transakcje były odpowiednie dla inwestorów. W efekcie klienci, zamiast czerpać zyski z długoterminowych instrumentów uprzywilejowanych, tracili środki, podczas gdy pośrednicy korzystali z prowizji.
Straty klientów i zyski pośredników
W trakcie dochodzenia wykazano, że na ponad 1 986 transakcjach klienci ponieśli znaczne straty, natomiast UBS-FS uzyskał około 2,65 mln USD z tytułu dodatkowych korzyści oraz ponad 343 000 USD w formie prowizji sprzedażowych. FINRA uznała to za naruszenie zasad zobowiązujących do rekomendowania transakcji odpowiednich do profilu i potrzeb klienta.
Konsekwencje dla UBS
W ramach porozumienia UBS zobowiązał się do:
- Zapłaty grzywny w wysokości 500 000 USD.
- Wypłaty 343 914 USD wraz z odsetkami poszkodowanym inwestorom.
- Oddania 2 645 537 USD wraz z odsetkami do FINRA.
Dodatkowo, od stycznia 2023 r. firma wdrożyła ulepszone procedury nadzoru i zaktualizowała systemy kontroli transakcji, aby zapobiec podobnym nieprawidłowościom w przyszłości.
Kolejna kara dla branży: Moomoo Financial na celowniku FINRA
Wcześniej FINRA ukarała Moomoo Financial Inc. (wcześniej Futu Inc.) kwotą 750 000 USD za działania wprowadzające klientów w błąd oraz zaniedbania w zakresie nadzoru nad tzw. „finfluencerami”. Influencerzy publikowali treści zachęcające do handlu opcjami bez ujawniania pełnego ryzyka inwestycyjnego, co w konsekwencji mogło wprowadzać inwestorów w błąd. Dodatkowo Moomoo Financial nie przestrzegało wymogów dotyczących ochrony prywatności ponad 450 000 klientów.
